查詢結果分析
來源資料
相關文獻
- 歐元地區即期與遠期匯率動態關連性之探討--不對稱性門檻GARCG模型之應用
- An Investigation into Forward Exchange Rates as Predictors of Future Spot Rates
- 即期滙率、遠期滙率與經常帳的關係
- 亞洲外匯市場行為之探討--不對稱門檻GARCH模型之應用
- Spot Rates Random Walk Examination Using Alternative Testing Approaches臺灣即期匯率隨機漫步行為檢定--不同測試方法之應用
- Spot Rates Random Walk Examination: The Case of Taiwan
- One Gold, Two Currencies: Price Discovery between Spot Exchange Rate and Implied Exchange Rate Derived from Futures
- 即期匯率目標區下的蜜月效果分析--即期匯率與股價雙預期變數的考量
- 新臺幣兌美元匯率波動性預測及其與遠期匯率之關聯性--預測模型比較及納入成交量之探討
- 不動產投資與股匯市、利率敏感性動態分析--以日本為例
頁籤選單縮合
| 題 名 | An Investigation into Forward Exchange Rates as Predictors of Future Spot Rates=以遠期匯率預測未來即期匯率之探討 |
|---|---|
| 作 者 | 梁文貴; | 書刊名 | 大同學報 |
| 卷 期 | 25 1995.11[民84.11] |
| 頁 次 | 頁43-51+429 |
| 分類號 | 563.2 |
| 關鍵詞 | 遠期匯率; 即期匯率; |
| 語 文 | 英文(English) |
| 中文摘要 | 本研究回顧「效率市場假設」之論點,並以臺灣外匯市場從一九九二至一九九五 年,進行美元兌新臺幣遠期與未來即期匯率兩者關係之實證。本文證實遠期匯率於解釋未來 即期匯率變動之能力極低。在週資料上顯示,遠期匯率的變動主要並非來自貼水的變化,而 在月資料上則反應遠匯的變動量,主要係來自對預期即期匯率之變化。 |
| 英文摘要 | This study reviews the arguments of market efficiency hypothesis and investigates the relations between forward and spot exchange rates by verifying Taiwan's exchange market in the past three years. The author confirms that forward exchange rates have little, if nay power to forecast future spot rates. The changes in the forward exchange rates mainly result not from variations in the premium for weekly scenario, but from expected deviations in the spot rates for monthly scenario. |
本系統中英文摘要資訊取自各篇刊載內容。